리스·할부·장기렌트 비교

리스 총비용이 21,417,048원 낮은 것은 잔존가치가 빠졌기 때문이다

5,000만원 차량을 보증금 20%, 3년, 잔가 40%로 가정하면 총비용이 리스 37,641,048원, 할부 59,058,096원, 장기렌트 58,399,984원으로 계산되어 리스가 1위로 나옵니다.

그런데 리스 총비용은 만기 반납을 전제로 하므로 차를 계속 타려면 내야 하는 잔존가치 20,000,000원이 빠져 있습니다 — 즉 리스만 "차를 남기지 않는 선택지"의 값이고, 나머지 둘은 차가 남거나 회사 명의로 반납되는 값입니다.

세 방식이 담고 있는 항목도 다른데, 리스와 할부에는 취득세 3,500,000원이 붙고 보험료 2,400,000원이 따로 계산되는 반면 장기렌트는 요금에 포함되어 두 항목이 0원으로 표시됩니다. 따라서 이 순위를 그대로 "리스가 가장 싸다"로 읽으면 안 되고, 아래처럼 같은 기준으로 맞춘 뒤에 비교해야 합니다.

잔가를 인수해 조건을 맞추면 리스의 우위가 1,417,048원으로 줄어든다

만기에 잔존가치 20,000,000원을 내고 차를 인수한다고 가정하면 리스의 실질 총비용이 57,641,048원이 되어, 같은 조건의 59,058,096원과의 차이가 1,417,048원으로 좁혀집니다.

이 남은 차이는 우연이 아니라 두 방식의 이자 차이 그 자체인데, 할부 이자가 3,158,096원이고 리스 이자가 1,741,048원이 되어 그 차액이 1,417,048원으로 정확히 일치합니다. 리스 금리 5.5%가 할부 5%보다 0.5%p 높은데도 이자가 적은 것은, 리스가 잔가를 뺀 2,000만원을 빌리고 할부는 4,000만원을 빌리기 때문입니다.

다만 이 모델은 잔존가치에 붙는 금융비용을 세지 않으므로, 실제 리스 견적이 잔가에도 이자를 매긴다면 여기서 나온 1,417,048원은 더 줄어듭니다.

잔가를 인수해도 리스가 할부에 지려면 리스 금리가 9.79%는 되어야 한다

리스 금리를 0.01%p씩 올려 가며 잔가 인수까지 더한 총비용을 다시 계산하면, 연 9.79%에서 처음으로 리스 59,061,464원이 할부 59,058,096원을 넘어섭니다(다른 조건은 기본 가정 그대로). 기본 가정 금리 5.5%에서 4.3%p를 더 얹어야 하는 셈이라, 실무에서 흔한 1~2%p 차이로는 순위가 바뀌지 않습니다.

이만한 여유가 생기는 이유는 앞서 본 대로 리스가 빌리는 원금이 잔가만큼 작기 때문이고, 그래서 금리를 비교할 때는 표시 금리가 아니라 "얼마에 몇 %를 매기는가"를 봐야 합니다. 반대로 잔가율을 낮게 잡을수록 빌리는 원금이 커져 이 여유가 줄어드니, 견적을 받을 때 잔가율과 금리를 한 쌍으로 확인해야 합니다.

취득세율이 5.7%를 넘으면 할부가 장기렌트보다 비싸진다

장기렌트는 차가 회사 명의라 취득세를 이용자가 따로 내지 않는다고 가정하는 반면, 할부는 취득세를 총비용에 그대로 더합니다.

그래서 취득세율을 0.01%p씩 올려 가며 두 방식을 다시 계산하면 5.7%에서 순위가 갈리는데, 세율이 0%일 때는 할부가 55,558,096원으로 장기렌트 58,399,984원보다 싸지만 기본 가정인 7%에서는 59,058,096원으로 올라 역전됩니다.

역전을 만드는 금액은 세율 차이만큼의 취득세, 즉 3,500,000원이고 이는 차값 5,000만원에 세율을 곱한 값입니다. 따라서 경차나 친환경차처럼 취득세 부담이 낮은 차라면 할부가 유리한 쪽으로 되돌아오므로, 차종별 실제 세율을 넣어 다시 확인해야 합니다.

장기렌트 관리료율이 16.7%를 넘는 순간 할부가 더 싸진다

장기렌트 요금은 원금을 기간으로 나눈 금액에 관리료율을 곱해 얹는 구조라, 관리료율이 곧 이 방식의 금융비용입니다. 관리료율을 0.1%p씩 올려 가며 다시 계산하면 16.7%에서 장기렌트 총비용 59,079,988원이 할부 59,058,096원을 넘어섭니다(다른 조건은 기본 가정 그대로).

기본 가정인 15%에서는 총비용이 58,399,984원으로 할부보다 658,112원 낮으니, 아직 1.7%p의 여유가 있는 셈입니다. 다만 이 여유는 취득세·보험이 요금에 포함된다는 가정에서 나온 것이므로, 실제 계약이 보험을 따로 받는 조건이라면 경계는 훨씬 앞으로 당겨집니다.

2년 계약에서는 할부가, 3년부터는 장기렌트가 2위로 올라선다

기간을 늘리면 할부는 이자가 붙어 총비용이 늘지만 장기렌트는 관리료가 원금 비례라 증가폭이 완만합니다. 기본 가정에서 총비용이 2년 할부 57,216,544원 대 장기렌트 57,599,992원, 5년 할부 62,790,940원 대 장기렌트 59,999,980원으로 뒤집힙니다.

2년에서는 할부가 383,448원을 앞서지만 5년에서는 장기렌트가 2,790,960원을 앞서, 순위가 바뀌는 지점이 2년과 3년 사이에 있습니다. 기간이 두 배 반이 되는 동안 할부 총비용은 5,574,396원이 늘지만 장기렌트는 2,399,988원만 늘기 때문인데, 장기렌트에는 복리로 쌓이는 이자가 없기 때문입니다.

그래서 짧게 타고 바꿀 계획이라면 할부가, 길게 끌 계획이라면 장기렌트가 상대적으로 유리해지고, 이 판단은 금리보다 기간이 먼저 정합니다.

장기렌트에는 이자가 없지만 관리료 6,000,000원이 할부 이자의 1.9배다

장기렌트 월 요금은 원금을 기간으로 나눈 뒤 관리료와 월 보험료를 더하는 방식이라 이자율이 등장하지 않습니다. 그래서 "이자가 없어 싸다"는 말이 나오지만, 실제로 내는 금융비용은 관리료입니다.

기본 가정에서 조달 원금 4,000만원에 관리료율 15%를 곱하면 6,000,000원이고, 같은 원금을 연 5%로 3년 할부했을 때의 이자는 3,158,096원입니다.

즉 이자 없는 방식이 이자 있는 방식보다 2,841,904원을 더 받는 셈이고, 그런데도 총비용은 658,112원이 낮은데 취득세 3,500,000원과 보험료 2,400,000원이 요금에 포함돼 있기 때문입니다.

따라서 장기렌트를 고를 때 비교해야 할 것은 관리료율이 아니라 "포함된 항목을 뺀 뒤의 실질 부담"이며, 보험을 이미 저렴하게 가입한 사람에게는 포함의 값어치가 작아집니다.

리스 월납이 할부의 0.5배인 것은 잔가만큼 덜 갚기 때문이다

기본 가정에서 월 납입액이 리스 603,918원, 할부 1,198,836원, 장기렌트 1,344,444원으로 계산되어 리스가 가장 가볍습니다. 리스가 3년 동안 갚는 원금은 차값에서 보증금과 잔가를 뺀 2,000만원인 반면 할부는 4,000만원이라, 월납 차이는 금리가 아니라 원금 차이에서 나옵니다.

그래서 월 부담만 보고 리스를 고르면 만기에 잔가 20,000,000원이 한꺼번에 남고, 그 시점에 인수 자금을 마련하지 못하면 차를 반납하게 됩니다. 반대로 장기렌트 월 요금 1,344,444원은 가장 무거워 보이지만 보험료와 세금이 이미 들어 있어, 할부 월납 1,198,836원에 월 보험료 66,667원을 더한 1,265,503원과 견줘야 공평합니다.

차값이 5배가 돼도 순위는 그대로지만 배수는 1.5배에서 1.6배로 벌어진다

보증금·잔가·취득세·이자가 모두 차값에 비례하므로 순위는 차값과 무관합니다. 실제로 2,000만원·5,000만원·1억원 세 가격 모두에서 싼 순서가 "리스 < 장기렌트 < 할부"으로 같습니다(다른 조건은 기본 가정 그대로). 그런데 배수는 같지 않아서, 할부 총비용이 리스의 1.5배(2,000만원)에서 1.6배(1억원)로 벌어집니다.

원인은 연 보험료 800,000원이 차값과 무관한 정액 입력이라는 데 있는데, 계약 기간 보험료 2,400,000원이 2,000만원 리스 총비용의 14.5%를 차지하다가 1억원에서는 3.3%로 내려가기 때문입니다. 즉 싼 차일수록 세 방식의 상대 격차가 좁아 어느 쪽을 골라도 차이가 작고, 비싼 차일수록 금융 조건 하나가 총액을 크게 흔듭니다.

위 발견의 계산 기준

위 항목의 숫자는 이 페이지 계산기와 같은 산식을 여러 조건으로 반복 실행해 얻은 값이며, 계산에 쓴 요율·상수의 확인일은 2026-03-11입니다. 기본 가정은 차량가 5,000만원, 보증금 20%, 36개월, 잔가 40%, 리스 연 5.5%·할부 연 5.0%, 연 보험료 80만원, 취득세율 7%, 장기렌트 관리료율 15%입니다. 금액·요율·기간은 결과를 설명하기 위한 가정값이므로, 본인 조건을 계산기에 직접 넣어 확인하세요.

현금 구매

가장 단순한 방식으로 취득세·공채·등록비 외 추가 금융 비용이 없습니다. 단점은 현금 유동성이 크게 감소하고, 사업자의 경우 비용 처리(감가상각)가 길어져 세금 공제 효과가 지연됩니다. 장점은 금융 비용 0원과 중도 해지 페널티 없음, 자유로운 처분권입니다.

할부 구매

24~60개월 할부로 차량 가격의 80~100%를 금융사에서 빌려 매달 원리금을 납부하는 방식입니다. 이자율은 3~7% 수준(신용등급별 차이)이며, 총 이자비용은 3년 할부 기준 차량 가격의 약 5~8% 수준입니다. 등록 명의는 본인이며 잔존가치는 본인 소유입니다. 현금 여력 부족 시 가장 선호됩니다.

오픈리스 vs 클로즈드리스

오픈리스(개방형 리스)는 리스 기간 종료 후 차량을 본인이 인수하거나 반납할 수 있는 옵션이 있으며, 클로즈드리스는 반드시 반납해야 합니다. 오픈리스는 월 비용이 약간 더 비싸지만 향후 차량 가치 상승 시 본인이 이익을 봅니다. 클로즈드리스는 월 비용이 저렴하지만 약정 거리 초과·손상 시 추가 비용이 발생합니다.

사업자 리스의 세금 혜택

개인사업자·법인사업자는 리스료 전액을 비용 처리할 수 있어 세금 공제 효과가 큽니다. 일반적으로 리스료의 20~30%가 실질 세금 환급 효과로 돌아옵니다. 단 '업무용승용차' 운용 일지 작성 의무가 있으며, 고급차(4,000만원 이상)는 연 1,000만원 한도 초과분 공제 제한이 있습니다.

장기렌트와 구독

장기렌트는 1~5년 기간으로 보험·세금·정비 비용 일체가 포함된 월 고정료 방식입니다. 유지관리 걱정이 없고 사고 시 대차까지 제공되지만 월 비용이 리스·할부보다 10~20% 높습니다. 월 구독 서비스(현대·기아 등)는 1~12개월 단기 이용 가능하며 차종 교체가 자유롭지만 단가가 가장 비쌉니다.